پیش بینی بحران مالی شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران با استفاده از الگوریتم ژنتیک

ورشکستگی و عدم موفقیت شرکتها موضوعی قابل تأمل در بازار سرمایه است .عواملی که منجر به ورشکستگی یک شرکت می شوند، یک شبه ظهور نمی کنند. نشانه های وجود بحران مالی یک شرکت بسیار زودتر از ورشکستگی نهایی نمایان می شوند . لذا در این تحقیق با ارایه تعریفی جامع از بحران مالی شرکتها، و با استفاده از نسبتهای مالی و تکنیکهای الگوریتم ژنتیک و تحلیل تشخیصی خطی دو مدل برای پیش بینی بحران مالی شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران استخراج شده است. مدل الگوریتم ژنتیک با دقت کلی4.93% و مدل تحلیل تشخیصی خطی با دقت کلی2 .83% توانستند شرکت های نمونه را یک سال پیش از وقوع بحران مالی به درستی در گروه های بحرانی و غیر بحرانی طبقه بندی نماید. در نهایت آزمون mcnemar رأی به برتری مدل الگوریتم ژنتیک داد. یافته های تحقیق نشان می دهد که شرکتها باید برای جلوگیری از وقوع بحران مالی و افتادن در ورطه شکست و عدم موفقیت از نقدینگی کافی برخوردار باشند و در دستیابی سریع به وجه نقد جهت پرداخت بدهی ها انعطاف پذیری کافی داشته باشند.